东吴证券7月发布关于钙钛矿电池产业前瞻研报:

预计钙钛矿产能2030年有望达百GW+，组件市场近400亿，设备逐步受益。下游市场渗透率逐步提升，预计分布式场景2030年有望率先提升至5.6%渗透率，地面市场逐步拓展。预计2030年钙钛矿组件产量有望约45GW，对应玻璃市场空间122.8亿元、封装材料市场46.5亿元、靶材市场49.8亿元。预计2035整体市场有望130GW, 对应的玻璃市场310.6亿元、封装材料市场117.5亿元、靶材市场125.9亿元，CAGR达78%，空间广阔。

行业已有京东方+极电光能两条GW单线投产，预计25H2纤纳光电、协鑫光电、宁德时代等GW线有望投产落地，26年仁烁光能等厂商亦有望跟进GW线投产。

个人观点:感觉目前光伏新增量就在钙钛矿这块了。。毕竟光伏经历了连续多年高增长，成熟技术路线的市场基本上也卷到极致，市场虽然还没增长停滞，但也将面临从高增速向低增速的转变。

而钙钛矿经历了2-3年的试错，技术改进，已经开始有成熟产品推出，或许真的迎来爆发时刻。。

对于市场，炒新不炒旧，所有的大牛股都出自景气赛道的新增量方向。。。所以如果你看光伏，就不得不关注钙钛矿电池了。