【午间复盘】

上午题材呈现多点开花态势，虽单个板块强度不算突出，但分散上涨好于全面压制，市场活跃度有所提升：

- 通信板块表现亮眼，涨停近8家，核心驱动力来自工业富联“4天2板”的带动，其业绩超预期不仅点燃个股热度，更让市场关注通信行业上半年的业绩机会。该板块主创协同、梯队完整，成为七月业绩线的潜在突破口，需观察能否持续走强并承担起“新题材引领新周期”的角色。

- 其他板块中，光伏（6家涨停）、化工（5家）、医药（5家）、芯片（4家）均有表现；而昨日强势的外卖概念、地产链分歧较大，调整充分的固态电池板块今日回暖，延续了“轮动补涨”特征。

操作上，仍建议以“分歧低吸”为主，避免追涨“强更强”，待新题材明确主线地位后再加大参与力度。

大盘与情绪层面，上午走势健康，成交量较昨日释放约2000亿，显示资金进场意愿增强，具备向上突破的量能基础，午后可关注核心板块能否持续发力，推动行情进一步打开空间。