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最近很多文章，大吹小淘气3号，一来做保障，二来做储蓄。

这种观点不敢苟同，甚至我认为，小淘气3号的设计是少儿重疾险的倒退。

之所以这么设计产品，我猜测是因为价格竞争不过小青龙3号、大黄蜂11号（全能版），于是就换一个打法。

将产品责任差异化，让大家无法正面与小青龙3号、大黄蜂11号（全能版）对比；同时，60岁后重疾保额翻倍，用以做高60岁后现金价值，让你觉得产品兼顾储蓄价值。

ps：小淘气3号后期现金价值，确实比大黄蜂11（全能版）、小青龙3号高很多。

如果你对小淘气3号心动，我想我上面说的这些话，一定直击你的心灵深处。

一款能直击灵魂深处的“好保险”就是这样，需要尽可能兼顾保险公司、客户、售卖方三者利益。

要做到这一点，最好的方式就是保险公司在同样成本下，将没那么值钱的保障，让客户感觉更值得，这样就可以压缩客户利益，多出的利润更好兼顾保险公司、售卖方的利益。

Ps：就比如很多朋友买了所谓1000万保额的意外险，打开一看发现一般意外才10万保额，1000万保额是航空意外。虽然航空意外不值钱，但是不影响保险公司宣传产品是千万保额。

小淘气3号应该就是这种思路出来的，待我细致拆解。

一、小淘气3不一样的地方

不一样主要表现在保障责任和现金价值2大方面。

1.保障责任

如下图，是小淘气3号与青云卫3号、小青龙3号、大黄蜂11号（全能版）的责任对比。

青云卫3号、小青龙3号、大黄蜂11号（全能版），保障责任整体相似。

小淘气3号与它们不一样的地方，主要表现在2大点，1小点（见上图红字）：

第一大点：18岁前和60岁后重疾保额翻番，但要注意，如果18-60岁发生了第一次重疾，保额翻倍责任终止；

第二大点：60岁前确诊重疾，额外赔付已经交纳的总保费，号称可以不花钱就拥有保障；

第三小点：少儿特定疾病和少儿罕见疾病不是必选保障，需要花钱附加。

2.现金价值差异

相比青云卫3号、小青龙3号、大黄蜂11号（全能版），小淘气3号现金价值明显更高。

如下图，为了尽量让保障统一，我设置了如下对比策略：

小淘气3号：基础必选保障附加重疾多次赔付+少儿特定/罕见疾病额外赔付

青云卫3号：基础必选保障附加重疾多次赔付

大黄蜂11号（全能版）：基础必选保障附加重疾多次赔付

小青龙3号：基础必选保障（因为基础责任就是重疾多次赔付，无需再附加）

大家可以看到，从价格上，小淘气3号比其他3个产品明显贵不少。

不过在保障上，多了保额翻番和保费返还责任（上图红色字体）；在现金价值上，小淘气3号也明显比另外3款产品高。

以上图案例，分别举例了60岁、70岁、80岁时的现金价值：

问题就来了，小淘气3号价格贵这么多，对应保障责任和现金价值双高，是否值得？

二、保障责任成本分析

按照上文价格对比，小淘气3号相比小青龙3号（仅以此产品为例子），在重疾保障上要好。

一是多了60岁前重疾可以额外赔付已交保费；

二是多了18岁前和60岁后，首次发生重疾保额翻倍。

先和大家说结论，对你来说，这2项责任的价格，加起来也就500块钱左右。

简单粗算，大家就明白了：

60岁前重疾额外赔付已交保费：上图对比中小淘气30年的总保费10万左右（这还是30年交满的情况），小青龙3号附加60岁前疾病关爱金，重疾额外100%（50万），中症额外30%（15万），轻症额外10%（5万），0岁女宝也多555元，0岁男孩宝多605元。

单从重疾来，小淘气返还保费责任总额刚好是小青龙3号额外赔付的20%，而且小青龙3号还有中轻症额外赔付的加持，简单测算小淘气3号返还保费责任最多值80块钱，不能再多。

60岁之后保额翻番保障：对于客户而言的成本，0岁女宝大概在400左右，0岁男宝大概在500左右。

这个测算很简单，大家用大黄蜂11号（全能版）基础责任保终身的价格减去保至70岁的价格，基本就能估算了。

Ps：虽然大黄蜂11号的价格这样一减，看上去像是保70岁及以后的保障成本，但是你需要考虑到大黄蜂11号包含了重疾、中症、轻症、少儿特定疾病等种种保障，责任成本不会比60岁后小淘气纯重疾保障成本低。

综上，从保障上来说，上文用到的方案，相比其他3款产品，小淘气3号溢价应该就在500-600岁左右。

但实际上，小淘气3号的溢价高了很多，刨除掉上述责任溢价之后，相比小青龙3号，基本是男宝和女宝各贵1000元左右。

三、用溢价和现金价值来对比

这1000元的作用是什么呢？你可以简单理解为这1000块用于提高小淘气3号的现金价值。

我们以小青龙3号VS小淘气3号：

在60岁/70岁时，小淘气3号比小青龙3号，现金价值男宝多了22万左右，女宝多了18万左右；

在80岁时，小淘气3号比起小青龙3号，现金价值男宝多了21万左右，女宝多了17万左右。

用1000块来买这个保障现金价值的差异，他划算吗？

1000元左右的溢价，我们用3%复利假设，测算在60岁、70岁、80岁时候最后的积累值，如下图：

60岁是12万左右，70岁是16万左右，80岁是21.5万左右。

基本上，如果说保障到80岁的时候，在不考虑其他因素情况下，你单独投资+小青龙3号的现价，也能够追上小淘气3号的现价。

但是关于小淘气3号的高现金价值，你不得不考虑2个因素会导致现金价值可能对你没有用。

第一．如果发生了重疾理赔，现金价值直接归0，没有意义。

第二，大部分买重疾险的朋友还是为了保障而来，如果在老年时期你不退保，那么高现金价值只会成为摆设。而且从60岁开始，越往后小淘气3号的高现金价值，就越来越没有优势。

用同样的方法，青云卫3号和大黄蜂11号，也基本可以得到一样的结论。

四、总结

综上，你看到的所谓保费返还、保额翻番，高现金价值，只不过是通过产品的方案调整达到的另一种效果。

羊毛一定出在羊身上，越觉得划算的东西，越要考虑是不是有问题。

另外，本文通篇都都没怎么谈小淘气3号的保障责任，主要是我个人认为保障责任较为一般。

18-60岁这么重要的黄金年龄没有额外赔付，反而追求60岁后的翻倍赔付，很明显这一设计忽略了重疾险的收入损失补偿作用。

当然也有人说60岁后重疾高发，后面高一些更有意义。但是你也要考虑到老年时期保额对你到底有多大的作用？同样一块面包（保额），饿的时候（工作期间）和饱的时候（老年时期）对你的效用可是不一样的。

不仅如此，老年时期的保额翻番，考虑到通货膨胀和时间成本，本身就会大打折扣。

这也就不难解释为啥我上文提到60岁后重疾保额翻番就值得400-500元的溢价。

当然如果你确实喜欢小淘气3号的形态，你也可以选择，毕竟产品整体而言也非常不错。

不仅如此，如果你作好了60、70岁的时候就要退保或减保的准备，它的现金价值优势也会更为突出。

不然，你不如去买小淘气3号的兄弟产品青云卫3号，或者追求更高的性价比买小青龙3号和大黄蜂11号（全能版）。

关于这3款产品，具体参考文章：小青龙3号VS大黄蜂11号（全能版）VS青云卫3号，王者少儿重疾险之争

以上，希望对大家有帮助。

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