唉，周日晚上刚跟大家说了要注意身体，

之前倒下的小伙伴就又传来不幸消息了：咳嗽太严重，凌晨四点咳血跑去挂急诊了……

这次新冠症状真的因人而异，大家最近一定一定要多注意防护啊！

好了，说回正事儿。

和最近3.0%的产品下架有关系。

问就是每次临近大下架，妖魔鬼怪就又出来忽悠人了。

这几天有个用户拿了个产品宣传资料来咨询，说业务员跟他演示的产品收益特别高，几乎能跟去年3.5%的产品比。

我仔细研究了一下计划书，发现没用什么花里胡哨的计算方式，就是硬忽悠。

说实话，

虽然有时候线下业务员推荐的产品，也有自己的特色，

但是部分人卖保险的方式，实在太恶心了。

01

话不多说，直接讲问题。

大家看这份增额终身寿，我们以30岁女性，年交10万，连续交5年来举例。

这份保单的计算“坑”点在哪呢？

直接看最后两列。

这张保单的算法，算出来的是现金价值的增长率。

比如投保第15年3.58%的收益率，

是直接用第15年现金价值-第14年现金价值=558419-540512=17907元，

再用这个数字，直接去除以本金50万，得到3.58%的增长率。

以此类推，越往后，收益率越高，

甚至能达到6%+的收益率，让你觉得这产品简直太牛了！

但是，这样算下来的收益率，和真实情况一点关系都没有。

因为这种计算方式根本没有考虑到时间的价值。

用个比较容易思考的路径来跟大家解释：

50万存银行1年利息1.7万，和存银行15年利息1.7万，那能一样吗？

如果觉得这样算不直观，那假设我们把这笔钱用同样的利率存进银行。

第一年存10万块，到第15年时本息和=100000×3.58%×15+100000=153700；

第二年存10万块，第15年时本息和=100000×3.58%×14+100000=150120；

后面三年以此类推分别得到本息和146540、142960、139380，

换句话说，15年下来，本息和应该能拿到732700。

可此时我们看现金价值，其实只有558419元，差了几乎20万。

大家都知道储蓄险产品是长期投资。

所以一直以来，考虑进时间价值之后计算的产品收益率，才更贴合实际情况。

一般我们管这个叫做内部收益率，也就是IRR。

在保险产品里，IRR的计算和现金价值息息相关，

同样30岁投保的情况下，60岁时现金价值更高的产品，收益率自然就会更好。

现金价值一般在投保时，就白纸黑字写清楚了，不会变动。

比如我们买了这份保险，投入了50万，想知道什么时候回本，

直接看到现金价值，第12年超过50万。

从这之后，这份保险就真正开始赚钱了。

所以财子又按照真正的收益率计算了一下，发现这产品是真不咋地。

第30年的现金价值是897973元，IRR为2.11%；

第40年的现金价值是1203519元，IRR为2.34%；

就算把时间拉长到80岁，现金价值也就1528931，IRR也就2.35%，

经常看我做增额寿产品测评的朋友都知道，这点收益在目前的市场上，真的连中档都算不上。

就拿常说的鑫玺越来举例，同样是年缴10万，缴5年，

第30年现金价值1108400，第40年现价1489500，第50年现价2001800，

几乎每个阶段都要比这产品多出几十万的收益，完全不是同一个量级的。

所以把，你说这产品有多大毛病吧，谈不上。

顶多也就是收益表现不太好。

但这个卖产品的方式，太恶心了，

专挑啥也不懂的普通人坑，这事做得可太不厚道了！

02

为了避免大家再踩这种坑，今天财子直接从根源上解决问题，教一下大家保险的收益率怎么算。

其实保险的真实收益率非常简单，

就是常跟大家说的irr，也叫内部收益率。

专业定义是，指现金流入总额与现金流出总额相等时（净现值等于0）的折现率。

计算公式为：IRR=a+[NPVa/(NPVa-NPVb)]*(b-a)

看起来好像有点过于复杂，大家只需要记住一点就行：

它是通过资金流入和流出，叠加时间成本之后计算出的结果，就是用来衡量产品真实收益情况的。

比如我投资一笔钱，5年的回报有多少，10年的回报有多少，irr就相当于一个参考指标，类似银行利率。

当然这东西不止是买保险能用。

比如你手里有10万块的闲钱，打算拿来存银行，5年期的利率是1.8%，但这时你朋友也想找你借这10万块钱，约定5年后返还11万。

打开表格一算，原来借给朋友的收益率是1.92%，

要高于银行5年期利率，所以借朋友利率就更高。

那么正常情况下irr应该怎么算？

计算irr只需要三个数值，现金流出、现金流入、时间成本。

因为公式太复杂，通常需要借助excel表格公式来做。

只需要两列数据，一个是资金年度，一个现金流。

举个例子：

30岁那年，老王买了份保险，每年交10万，连续交3年，总共交保费30万，45岁返还了42万，算出irr是2.43%。

具体的流程是什么样的呢？

第一步：计算清楚资金年度，

比如2008年开始连续投入3年，2023年拿到回报资金，总共15年。

第二步：填写现金流，

连续3年都存入10万，为现金流出，所以在前3年的现金流位置填的是-100000，没有现金流的地方填0，2023年拿回42万，最后输入的是420000。

第三步：输入现金流公式，即：=IRR（

到这里，应该是这样的：

最后，输入所有现金流的所处位置（红框位置），点回车键就会自动生成irr值，数值再保留两位小数点就可以了。

计算方法就是这么简单，放在保险上也是一样的。

但这里有个问题需要大家多注意一下，就是“第X个保单年度日和保单第X年”是有区别的，搞混了就非常容易算错。

比如第六个保单年度日，实际上指的是第六年结束，应该算保单第七年，因为这六年过去了，才能说是第六个保单年度日。

而保单第六年领取，其实指的是第5个保单年度日过完后。

这两个说法相差1年，

计算irr时一定要注意。

比如交10万，第六个保单年度领和保单第六年领，算出的irr就不一样。

注意到这些点，大家就可以自己计算irr，也可以自己验证储蓄险的收益了。

比如增额终身寿，5年交，85岁取，直接拉表格到你想要的位置，填入现金价值就能算出来。

像文章开头说的那种忽悠方法，一眼就能识破。

03

当然了，财子也知道，

大家买储蓄险其实最关心的就是收益率。

所以目前市面上表现还不错的增额寿产品，财子也在这儿跟大家聊聊。

就算不买这些产品，照着这个收益率去找产品，也总是没问题的。

产品一共4款，分别是鑫玺越、康乾6号·瑞祥人生、悦享传家和平型关。

这四款基本是目前增额寿产品的第一梯队了。

按照收益表现来排序的话，鑫玺越的收益最为亮眼，长城平型关略逊一筹，

然后才是康乾6号·瑞祥人生和悦享传家。

从减保要求上来看，

平型关减保规则是，不超过基本保额的20%，最快五年能取出，也是市面上最宽松的减保方式。

鑫玺越的减保要求则是比较严格了。

所以如果更加看重收益的话，鑫玺越是绝对的第一优选，

但如果还想兼顾减保灵活性，那平型关也可以优先考虑。

写在最后：

买储蓄险，收益计算一直都是困扰大家的问题。

毕竟业务员说的再漂亮，大家也总会担心有坑在，

像文章开头说的用两年之间现价差值计算收益率的方法，

如果不懂，还真是挺忽悠人的。

但大家现在了解了irr和计算方法，所有问题都迎刃而解了。

IRR计算简单，如果你们能学会当然更好，买保险也会少踩很多坑，即使不相信业务员，那还不相信自己吗？

实在学不会的，问题也不大，

大不了就麻烦一点，同类产品之间多对比对比，挑拿回的钱更多的，也基本错不了。

或者干脆直接来找财子（sidacaizi0303），让财子帮你算，都没问题。