在上周大涨之后，今天半导体板块继续反弹，早盘国证芯片指数涨超2%，半导体设备、中芯国际产业链、大基金概念、存储芯片等细分主线纷纷大涨。

周末，作为全球半导体行业重要出口国家，韩国传来利好数据，4月份芯片库存同比下降了惊人的33.7%，创下了自2014年底以来的最大降幅；而韩国芯片出口同比增长53.9%，其中存储芯片出口额更是同比大幅增长了98.7%！

除开“量”增加，当前主流存储芯片厂商已经开启了涨价模式。数据显示，今年以来存储芯片价格较去年同期上涨幅度达到50%，而且有报告显示，预计今年第2季度DRAM内存新品合约价格将上涨13%至18%。

无论是销量的增加，还是价格的上涨，都表明需求端的强劲复苏，尤其是在人工智能高速发展的背景下，市场对半导体的需求正在迅速增长。

目前，半导体还在底部，依然是配置的好时机。

首先，行业将进入新一轮景气周期。

半导体是典型的周期性成长行业，有着明显的波峰和波谷，大概3-4年一轮周期，这一轮半导体的衰退起始于2022年，下行大概持续了一年多，目前又重新回升了，即将进入新一轮的景气度周期中。

其次，有大量的政策支持。

前一段时间，大基金三期的成立，规模高达3440亿，是前两期规模的总和，不仅体现了对半导体产业的重视，也显示了对产业未来发展的坚定信心。这一规模庞大的基金将为半导体企业提供资金支持，加速技术创新和产业升级。

再次，估值还在历史低位。

这一轮半导体的熊市，已经暴跌了63%，也跌了将近2年了，无论是从调整时间，还是调整空间来看，都是史无前例的，远超此前的几次大跌，很多技术指标都到了严重超跌区，说明调整已相当充分。

对于未来的半导体，个人是非常有信心的，不仅估值低，而且基本面开始复苏了，目前股价没有反映基本面复苏，这里还是有比较大的空间，而且还有国产替代，是不用担心行业未来的发展。