2023年是中国经济转型升级的关键之年，也是新能源产业和新型材料体系加速发展的重要一年。在全球经济动荡不安、变幻莫测的大背景下，锂电产业依然表现出色。2023年锂电领域（主要是动力与储能电池领域）投资在亿元以上的重大制造项目超260个，总投资预算已突破10000亿元。其中，动力与储能电池仍是企业争夺最激烈的赛道，93个重大项目总投资预算超5000亿元。然而，在2023年我们也见证了碳酸锂价格的剧烈波动，以及价格波动对于锂电企业生产及利润的影响。
2023年整个动力与储能电池核心产业链价格全线暴跌，其中动力电池跌幅超44%，方形储能电芯（磷酸铁锂）降幅超54%，电解液降幅超58%，部分正极材料价格降幅超70%，电池级碳酸锂价格跌幅更是超过80%。
在经历了一波三折之后的锂电行业能否步入稳定？2024年锂电上中下游市场将呈现怎样的态势？市场格局是否会发生重大变化？产能过剩的问题是否会得到有效解决？走过价格暴跌的2023年，锂电行业2024年会迎来拐点吗？
全产业链过剩已成为共识，在产能过剩的背景下，2024年全产业链价格仍有进一步下探空间，行业深度洗牌下，锂电行业已进入“剩者为王”的时代。行业集中度将进一步提升，中小企业的日子更加难过，只有少部分企业才能真正实现盈利，多数企业将进入亏损状态。但一个“内卷”的市场会催生真正具有创新力和全球竞争力的企业。经历了一轮暴涨暴跌后，未来行业会更加稳定，价格会稳定，运行也会更加理性。
与2023年不同，2024年碳酸锂价格同比下降的幅度将明显缩小，甚至有可观反弹。因此企业成本压力将大幅减轻，对正极材料巨头而言，最坏的日子或已经过去。
在市场拐点上，到2024年下半年至2025年产业产能利用率有望回升，周期拐点亦将显现。不过在不同的产业链环节，不同企业面临的内卷程度和周期拐点亦有不同。总体来看，电池大厂的拐点周期到来更快，材料端更慢，主要也是受到行业需求传导的影响。部分电池大厂表示市场回暖将在2024年一二季度会出现，届时也将带动设备订单回暖，装备端受益。在材料端，正负极材料仍在血拼价格和成本，隔膜领域即将迎来产能规模放量，电解液等待锂价进一步下探，材料端的周期拐点或将出现在2024年下半年甚至2025年。可以确认的是，锂电产业极致内卷下“剩者为王”。材料价格下跌和产业链不同环节的波动，还将进一步对产业利润进行分配和再平衡。走过价格“血洗”的2023年，在迎接2024年年中乃至2025年的产业拐点上，产能出清完毕，锂电产业的市场竞争格局也将基本定型。
不过，产能周期的回暖，不代表着锂电行业将重复前两年“万马奔腾”的发展模式，集中度提升以及利润重新分配或将是下一阶段的主旋律。虽然业内看好锂电行业的产能利用率回升的拐点到来，但是产业发展的结构与模式已经发生了极大变化。围绕 “降本增效”“技术迭代”“全球布局”等核心关键词而发声的集中度提升，被与会企业认为是核心关键词。
找寻极致内卷下的产业出路，多数产业界人士表示，一个是上下游快速的响应能力，另一个则是出海。杨红新表示，在特斯拉、比亚迪带动，小米、华为等造车新势力接连入局的情况下，锂电产业已经到了重塑阶段，电动化是基础，智能化是关键，高端电动车的崛起，将带动上游锂电产业链一定程度上走出仅追求低价的局面。锂电产业跟进下游的进化速度，到了比拼快速响应能力的时候。从下游新能源汽车的迭代速度来看，新能源整车的研发周期已经从三年缩短到两年，甚至是一年。整车迭代的加速势必导致旧产品、旧产能的滞销，对于锂电企业而言，势必强化技术创新能力，跟上下游智能迭代步伐。另一方面，下游的降价诉求十分明确，产业链利润的重新分配成为必然。
2024年中国乃锂电行业已经进入全新发展阶段，新变化、新挑战，孕育着巨大的市场机会。让我们一窥2024年的风云激荡。
1、锂电池规模持续增长。
2024年中国锂电池市场出货量将超1100GWh，同比增长超27%，正式进入TWh时代。
2、快充锂电迎突破
倍率性能由1.3-1.7C向1.7-2.5C迈进，快充趋势带动材料体系升级。
3、产能过剩问题突出，头部效应显现，锂电池淘汰速度加剧。
4、锂电产业出海潮起。
海外布局加速，2024年将成为国内锂电产业的海外“落地年”，东南亚、东欧、南美是主要区域。
5、材料端供需缓解价格下跌，缩减资本开支，产能扩建放缓。
预计24年锂电主产业链降价5%-15%。
6、储能锂电池市场发展潜力巨大
7、磷酸锰铁锂为主流升级方案
正极添加锰元素带来如导电率降低、循环次数减少等问题需通过纳米化、掺杂、包覆等技术进行改性。
8、新技术加速落地，开启商业化元年。
电池新技术丰富多样，涉及材料迭代、充电效率和电池结构设计等多个方面，以满足市场多元化的需求。三元材料掺杂磷酸锰铁锂，复合集流体均能大幅度提高电池的安全性和能量密度；高压快充技术、4680电池结构设计有助于实现快速充放电，能有效缓解里程焦虑与充电焦虑；在商业化进程上，磷酸锰铁锂三元混掺技术、高压快充、4680电池，复合铝箔等新技术初步实现量产，规模化放量在即，有望加速渗透。
纵观产业发展趋势与变化，未来全球锂电企业将围绕新技术、新产能、新资本等多个维度进行新一轮较量，竞争成败必将对未来产业格局与发展产生深远影响。未来拥有 “技术突破与持续创新力，先进产能布局与高效执行力，全球化布局与发展，财务健康与雄厚资本实力” 等四大能力的锂电企业更具有穿越周期，持续发展壮大的基因与实力。
