大家好，我是蓝白。

最近都在批判一种说法，他们是甲方，我们是乙方，当甲方公司认为乙方占便宜的时候，会压价招投标。只有适应新规则的供应商，才能入围。

如果说，你不符合招投标的标准，就会被踢出这个体系，让你自生自灭。

这个类比是不对的，如果说按照谁出钱谁牛逼的甲方金主逻辑，全球化的分工从一开始就是错的。

你就不应该把脏活累活包给发展中国家来去做，而自己去占据金融业、服务业的金字塔尖工作。

反过来，又需要让自己的美元保持强势，又要缩小自己的贸易赤字，亚当斯密的棺材板都压不住了，这种既要又要还要的行为，本身就是矛盾的。

你选的啊，偶像。

美国像一家随意发“代金券”的超市，全村人拿商品换它的「代金券」。

因为大家都需要「代金券」去其他地方买东西，所以愿意接受。

超市只要不停印代金券或者「借条」，就能一直买买买囤货，囤货自然远大于卖货。

而白嫖的代价是，越发依赖村里人，超市，或者说工厂的生产能力被掏空，工人没工作，只能发更多的借条维持生活，只要村里人还信任超市发的“代金券”，这个循环就不会停。

有个词叫特里芬悖论，美元既要作为储备货币多印钱，必然会造成贸易赤字，逆差扩大又动摇货币信用，想要缩减赤字就得少印钱，便宜不能都让你占了啊。

咱们老话有句叫做“店大欺客，还是客大欺店”。

现在，按照所谓甲方乙方的说法，似乎属于是客大欺店。

但所谓的客大欺店，它是有前提的。

第一，没有任何一个国家可以打赢全世界。你这个客人再有钱去吃饭，你不可能把所有的市面上的饭店全部都欺负一遍。

上世纪30年代不行，一战二战不行，历史上都没有，从来都没有。

第二，没有任何一个国家可以拥有如此强大的制造能力。

客大欺店的本质是什么？

你拿着钱去吃饭，不管去点小鸡炖蘑菇、澳龙、牛排，还是中餐西餐任何餐，前提是，你可以找到其他饭店能做出来。

但问题是，现在只有这一家饭店可以做出来。

在这两个前提之外，你想变成吆五喝六的客，前提是你能熬过店家吗？

如果说饭店没有你就垮了，村里没人能消化得了，就没人来这里吃饭了，而你不吃饭会被饿死，是你饿死的快，还是这个店关门关的快？

所以最后比的是看谁更能熬。

顺着这个思路，那就是掀桌子对我们的影响到底有多大。

美国关税年内累计加了 54 个百分点，对美的份额 2018 年是 19.2%，下降到 2024 年的 14.7%，已经打了足足8 年的贸易战。

出口占比高的行业有3个，机电占到了40%以上，还有日用品和纺织品，占比达到了12.3%和6.2%。

这三个行业的苦日子是难以避免的，可能今年会过得比较难，5月之后就会见分晓。

中银证券测算，如果关税导致2025年出口损失4.9个百分点，出口下降1.25万亿，影响GDP增速1.53 个百分点，如果关税由中国出口商承担一半，则影响 GDP增速0.76个百分点。

所以这个逻辑就变成，你把我打疼，出口铁定会受影响。反正已经头破血流了，我还怕还手挥你一拳把，把我打的更疼吗？

不但要反制，还要狠狠地打。

以打促谈，才能有更多的筹码，只谈不打，用我们河南话讲：那就直接去求了。

买什么产品当然是个人的自由，在可选择的，能接受的，消费的起的，不讨厌的前提下，支持一些有良心的国产商品总是没错的。

所以问题到这里，根源又变成了：在以打促谈的同时，中国出口美国的电子产品、家具家电、服装、纺织、玩具、健身器材，能不能被内需所吸收。

家具家电靠房地产。手机笔记本鞋服家纺成衣靠收入信心。玩具靠新生儿。

地产、收入、人口，是我们的短板。

所以我们就看到，人民日报火速发文，大大的标题是 “集中精力办好自己的事情”。

里面提到了很多超预期的表述，比如，降准降息随时可以出台，财政赤字、专项债、特别国债还会扩张。

会以超常规的力度去提振国内的消费，坚决稳住股市的预案政策会陆续出台。

省市县各级，会一行一案、一企一策去帮扶受冲击大的企业，在尽可能维持对美贸易的同时，开拓国内和非美的市场。

要知道，在这个时间点发出来，那就意味着与以往完全不可同日而语的手段要使出来了，至少得媲美924吧。

以往每次说要提振消费、刺激消费、扩内需，但总觉得体感上差了一截，现在遇到一个不得不做、必须要做的难得机会。

降准降息的“择机”窗口已经来了，增发更多国债的时机也到了，国盛证券测算，出口对GDP拖累每增加1个百分点、需财政加码1.3万亿元。

总量政策提供的是钱，这些钱该怎么花呢？

人群不同，方法也不同。

给低收入者撒钱，他们会尽快花掉，能真正提升边际消费倾向。

对他们来说，需要的是提高最低工资标准，加强零工就业保障，生育补贴，奖学金补贴，农村养老补贴。

今年快递外卖开始尝试交社保了，广东、福建、贵州、四川、重庆、山西都提高了最低工资标准，但步子迈的还不够大，这些都需要加码财政支出。

有钱人就不一样了，给他们钱也会存起来。

对他们来说，资产价格更重要，房价止跌回升，股市有赚钱效应，收缩的中产和富人才有信心扩张信用。

还有撒钱的方向。

以旧换新去年1500亿，今年3000亿，国补可以继续升级，补贴额扩大，补贴比例扩大，品类扩大，严查平台经销商涨价骗补，这是商品消费。

容易被忽略的是，服务消费比商品消费更重要。

申万的研究，以2017-2019年为商品和服务消费的趋势参考，商品消费的量，在轮番的补贴刺激下已经和那几年差不多了，但人均服务性消费，2023年相差仍然超过1690元。

逛商场，下馆子，景区，住宿，看电影，演唱会，马拉松，KTV，露营，骑行，给吃喝玩乐补贴，就是给消费做贡献。

弹幕里总飘出“足疗纳入医保”这句玩笑话，其实有那么几分道理在的。

我们不是没有好产品，去年的黑神话，春节的哪吒，各地拼命拉人的文旅，哪怕是穷游穷玩，得让大家有时间啊。

今年已经看到的是，增加两天法定假日，落实带薪年假，探索中小学春秋假，高中双休了，大厂不加班了。

真正有大用的是，严格落实5天8小时。

你工厂没利润还让一个人干俩人的活连轴转，吃了退税补贴外面又被扣个倾销的帽子，里外不落好。

现在好了，能做了就做，做不了就先观望，不要再用透支劳动力的方式转内需和非美市场。

之前有一期视频跟大家聊过，反内卷也好，外需转内需也罢，本质是低物价-低工资-高工时-弱消费的循环，向合理物价-高工资-适当工时-强需求过渡。

有句话，叫“不要为那些不愿在你身上花费时间的人而浪费你的时间”，放到现在也很贴切。

他都要做挑战全球的丁春秋了，有人还想上赶着当游坦之啊？形势比人强。

人生短短几十年，看这世界越来越疯癫，咱们也算是开了眼了。

我是蓝白，今天先聊到这，咱们下期再见。