在电影《飞驰人生2》中，曾经的冠军车手张弛沦为落魄驾校教练，但却依然坚持练习赛车，最终在巴音布鲁克拉力赛中夺得团队冠军，实现了从低谷到顶峰的逆袭。
在影片中，张弛说过这样一句话：“我努力过无数次了，但我明白，机会只存在于其中的一两次。”
仔细想想，这句话符合很多行业的发展规律，在行业初期，几乎所有的企业都处于低谷，盈利艰难、亏损、裁员成为常态，企业也处在努力无数次的状态，直到行业风口出现，抓住风口的企业会如同张弛一样“守得云开见月明”，而没有抓出风口的企业，自然也就被行业淘汰，当下火热的激光雷达企业便是如此。
此前，国内激光雷达第一股禾赛科技，在上市之后股价便遭遇大幅下跌，而在国外的多个海外激光雷达企业也过得十分艰难，破产、合并成为常态，就连Tier1巨头博世也宣布放弃了激光雷达的研发。
而在新能源汽车行业内，激光雷达也受到了许多质疑，前有马斯克表示“用激光雷达的都是傻子”，后有纯视觉和激光雷达的路线之争愈演愈烈，也给激光雷达企业的前途蒙上了一层不确定性。
然而，今年激光雷达行业仿佛迎来了拐点。有消息称，禾赛科技相关人士表示预计今年第四季度实现盈利，速腾聚创也在一季度财报发布后计划2025年实现盈亏平衡，余承东此前也透露今年一季度华为智选车BU已经扭亏为盈，行业巨头的接连发声，让激光雷达行业仿佛迎来了春天。
根据种种迹象来看，在激光雷达行业，那只存在于一两次的机会或许真的已经开始出现。
好看的财报，莫大的信心
在很多行业中，巨头的发展情况也往往代表着一定的行业风向。而在今年一季度，国内的激光雷达巨头们交出了一份利好的财报。
从2024年1-3月的激光雷达装机量来看，国内市场的巨头主要有速腾聚创、华为技术、禾赛科技、图达通等几家企业，以完成IPO的禾赛科技和速腾聚创为例。
先看禾赛科技的财报。2024年第一季度，禾赛的激光雷达总交付量达59101台，同比增长69.7%，其中ADAS激光雷达交付量达52462台，同比增长68.1%，实现了季度总交付量、ADAS产品交付量同比增长的三连跳，Robotaxi+ADAS综合毛利率达38.8%。
禾赛科技今年一季度的净亏损为1.07亿元，同比去年缩小10.08%，也说明其亏损正在收窄。禾赛联合创始人及 CEO李一帆表示：“在第一季度，我们在季节性因素以及Robotaxi业务需求较去年放缓的情况下，依然展现了出色的财务韧性。”
再看速腾聚创的财报表现，则显得更加有底气。财报显示，今年一季度速腾聚创的总收入达3.6亿元，同比增长149.1%，亏损情况也出现了大幅改善。
而在产品销量方面，一季度速腾聚创的激光雷达出货量为12.04万台，其中ADAS激光雷达销量达11.62万台，同比增长542%，激光雷达产品类别的毛利率也从2023年第一季度的毛损率58.5%改善到今年第一季度的10.6%。
不难看出，虽然双方仍然处于亏损之中，但却纷纷交出了十分有前景的财报，这无疑大幅提振了行业信心。
崛起外因：高阶智驾的下沉效应
看完了财报表现之后，我们再来分析为什么激光雷达企业突然迎来了春天。笔者将其概括为外因和内因，外因便是高阶智驾的下沉效应。
目前激光雷达企业的主要赢利点大概分为两方面：Robotaxi和ADAS。而对于以上企业来说，Robotaxi在他们的业务中只占一小部分，如禾赛今年一季度的激光雷达销量为59101台，其中ADAS激光雷达交付达52462台，速腾聚创今年一季度的激光雷达销量为12.04万台，其中ADAS激光雷达销量达11.62万台。
不难看出，ADAS激光雷达业务才是激光雷达企业主要销量，而利好其销量的主要有两方面原因。
首先就是高阶智驾的下沉效应。要知道，现如今的新能源汽车行业，如果用一个字概括，那就是“卷”，车企卷技术、卷配置、卷价格已经成为一种常态。以往搭载激光雷达的高阶车型价格较高，甚至要30多万元、40几万元，但到了现在，20多万元的车型已经成为激光雷达的战场，越来越多的车型都开始标配激光雷达，甚至有低于20万元的车型也选择搭载了激光雷达。
举个例子：如零跑C10的增程210智驾版，就选择搭载了128线的激光雷达，这在过去完全是想都不敢想的事。
同时，“新能源汽车的下半场为智能化”几乎已经被行业奉为圭臬，而2024年更是被许多车企视为城市智能驾驶的大年，纷纷开始布局、落地城市智能驾驶功能，这无疑成为了激光雷达爆发的推动力。
另一方面，新能源汽车的渗透率仍然在不断提高，在今年4月上半月，国内的新能源车零售渗透率已经突破50%大关，乘联会数据显示，5月第三周（13日~19日）国内的新能源乘用车上险量达16.8万辆，渗透率达50.2%，首次超过燃油车。
也就是说，新能源汽车的规模正逐渐扩大，智能驾驶最终则会演变为科技平权的结果。届时，高阶智驾逐渐下沉，激光雷达的适用范围将越来越广，需求增加之后，厂商的出货量自然也会增加。
崛起内因：技术降本与规模化降本
在行业早期，激光雷达的成本过于昂贵，导致很多车企望而却步，甚至马斯克炮轰激光雷达也不难理解，因为这会直接导致利润的受损。关于此点，可以查看笔者此前的文章：马斯克的回旋镖，终于扎到了自己
但到了现在，激光雷达的成本正在大幅度降低。有行业人士表示，一台20万元的新能源汽车，其智驾方案成本大约在8000元左右。要知道，在几年前的一颗激光雷达，都远不止这个价格。
在降本之后，激光雷达路线也让车企看到了成功的可能性，它和纯视觉路线就像是两条各有所长的大路，都能通向实现自动驾驶的“罗马终点”。然而，根据目前的行业情况来看，由于纯视觉路线对研发、算力等需求较大，所以只有较少的企业坚持此路线，大多数厂商还是选择激光雷达的路线。
而厂商降本的方法主要分为两种，笔者将其概括为技术降本和规模化降本。
技术降本上，则是通过对激光雷达的架构进行改进，提高各个板块的集成度，使其结构变得更加简单，达到降本。
有消息称，速腾聚创CEO邱纯潮表示，现在量产产品的架构还不是终点，未来速腾量产的激光雷达产品可以由5个收发模组变为一个，进一步降低内部元器件的数量和系统复杂程度，带动成本继续往下走。
另一方面则是规模化降本。结合前文的高阶智驾下沉、新能源汽车份额提升，以及本段的激光雷达降本，我们可以得出一个结论，那就是激光雷达的需求正在逐渐增多。而随着产量规模扩大，激光雷达就必然经历规模化降本效应，这也是所有工业品的基因。
简单来说就是，激光雷达销量越多，成本也就越低。
举个例子，一款激光雷达包括研发、设计、工厂建立、产线搭建，以及工资等等成本，但这些成本中的很大部分都是一次性投入，也就是说随着产品卖得越多，平摊在每个产品身上的成本也就越低。
同时大规模的出货量，也让激光雷达厂商有了更多跟上游芯片、物料等供应商谈判的资格，获得更低的物料采购成本，让激光雷达的成本再度下降，厂商与供应商之间的拉锯就像一场没有硝烟的战争，有了大规模的出货量后，激光雷达厂商就相当于有了不败的底牌。
以上，便是激光雷达崛起的内因。
尾声
从亏损到看见盈利的希望，激光雷达厂商的ADAS业务已经看到了很好的前景，而在Robotaxi领域，目前国内的网约车高达数百万，一旦Robotaxi也实现规模普及，那必然会和ADAS一样，成为激光雷达爆发的另一个拐点。
也就是说，在种种因素叠加之下，激光雷达行业已经构建了一份美好的蓝图，而对于企业来说，在巨头仍处在盈利艰难的情况下，能否顶住亏损压力，熬到风口来临，才是赌赢未来的关键。
