公元337年十月，慕容皝于平州昌黎郡的棘城（今辽宁省义县西）正式登基称王，宣告了一个新国家的诞生。

慕容鲜卑作为一个历史悠久且颇具影响力的游牧民族，以其人才辈出而闻名，但同时也饱受内部纷争之苦，尤其是兄弟间的矛盾冲突尤为显著。这种特质早在老首领慕容涉归与其两个儿子——慕容廆和慕容吐谷浑的关系中便已初见端倪。

时间追溯至公元283年十二月，慕容涉归不幸去世，其弟弟慕容耐趁机篡夺了王位。彼时，年仅十五岁的世子慕容廆被迫流亡他乡。直到公元285年，慕容耐被部众所杀，慕容廆才得以重返故土，继承父亲留下的首领之位。

然而，慕容廆继位后不久，便与比自己年长23岁的庶兄慕容吐谷浑产生了不可调和的矛盾。一次偶然的事件成为导火索：两人的马群因争夺草场而发生冲突。

慕容廆因此勃然大怒，对慕容吐谷浑说道：“先父早已分给你一千七百户百姓，你为何不远离此地？竟还让马匹互相冲撞！”

面对慕容廆的指责，慕容吐谷浑同样满腔怒火，回应道：“马是牲畜，它们之间的冲撞不过是寻常之事，何必因此迁怒于人？既然你执意如此，那我便带领我的部众离开此地，远走万里之外。”

话音刚落，慕容吐谷浑便毅然决然地率领部众离开了辽东地区。

慕容廆在冷静下来后，意识到自己的言行可能过于冲动，随即心生悔意，于是派遣长史乙那楼冯以及父亲当年的老臣去追赶慕容吐谷浑，试图挽回这场分裂。

当追兵赶到时，慕容吐谷浑对他们说道：“先父曾提及卜者之言，说将有两人能够兴旺发达，并且福泽延及后代。我是地位卑微的庶子，显然不可能像慕容廆那样兴盛。如今因马群冲撞而分离，或许正是天意如此吧！你们不妨试着将我的马群赶向东边，如果它们真的向东而去，那我就返回。”

乙那楼冯派遣了两千骑兵，驱赶着慕容吐谷浑的马群向东而去。然而，仅仅行进了数百步，马群便齐声哀鸣，倔强地转向西方。

乙那楼冯见状，不禁跪倒在地，对慕容吐谷浑说道：“看来这是天意，人力无法改变。”于是他放弃了劝说慕容吐谷浑归顺的念头。

慕容廆得知此事后，心中满是伤感与怀念，他深深地思念着这位被鲜卑人尊称为“阿干”的兄长，并创作了一首《阿干之歌》。这首歌曲后来成为他晚年时常吟唱的心灵寄托。

慕容吐谷浑离开故土后，先迁徙至阴山地区，随后又辗转到达陇西的枹罕（今甘肃省临夏市）。在部落迁徙的过程中，慕容吐谷浑曾对族人预言道：“慕容廆建立的国家，到了他的曾孙、玄孙这一代便会逐渐衰落，大约只能维持百年。而我们的部落，到了曾孙、玄孙之时，将会迎来繁荣昌盛。”果然，吐谷浑国从4世纪初兴起，一直延续到6世纪，成为一个独立存在的政权。

慕容廆在位期间，始终效忠于晋朝，官职一路升迁，最终担任都督幽平二州、东夷诸军事，车骑将军，平州牧，并被封为辽东公。

公元333年五月，慕容廆去世，其世子慕容皝在棘城继位，继承了辽东公的爵位。慕容廆的儿子众多，除了嫡长子慕容皝外，还有庶出或庶嫡的慕容翰、慕容仁、慕容昭、慕容幼、慕容稚、慕容军、慕容汗、慕容评、慕容彪等人。

慕容皝继位后，家族内部矛盾逐渐显现。从公元333年五月到公元337年十月称王建燕的四年多时间里，慕容皝不仅要面对外部威胁，如辽西（今河北省迁安市）段氏鲜卑的频繁进攻，还与自己的兄弟们发生了激烈的冲突。其中，他与庶兄慕容翰、嫡弟慕容仁和慕容昭之间的矛盾尤为突出，甚至一度爆发了武装对抗。这些内忧外患交织在一起，使得慕容皝的统治初期充满了挑战与动荡。

慕容翰、慕容仁和慕容昭三兄弟，自幼聪慧过人，屡立战功，深得父亲慕容廆的喜爱。尤其是慕容翰和慕容仁，分别担任建威将军和征虏将军，更是声名显赫。

然而，随着333年辽东公慕容皝继位，局势悄然发生变化。新君对这三位兄长心生忌惮，尤其是他们手中的兵权和影响力。

面对危机，三兄弟选择了不同的道路。慕容翰选择带着家人投奔段辽，而慕容仁和慕容昭则密谋反抗。在回棘城奔丧时，慕容仁向慕容昭表达了自己的担忧："我们过去对慕容皝多有冒犯，如今他掌权后治军严苛，恐怕对我们不利。"

但慕容昭却认为这是机会："我们同为嫡子，都有资格继承大统。你在外握有重兵，我在内策应，何不趁此良机？若事成，我只要辽东郡即可。大丈夫当断则断，岂能如慕容翰般苟且偷生？"

慕容仁被说动，回到平郭后立即起兵。然而天机泄露，慕容皝提前得知消息。尽管半信半疑，但当慕容皝派去的使者遇到正在行军的慕容仁时，一切真相大白。

慕容仁当机立断，斩杀使者退回平郭。慕容皝则下令让慕容昭自尽，并派出大军讨伐慕容仁。双方在汶城北展开激战，慕容皝一方损兵折将，佟寿甚至投降慕容仁。

最终，慕容仁成功控制了整个辽东郡，取得了这场权力斗争的初步胜利。这场内斗不仅改变了慕容家族的政治格局，也预示着新的动荡即将来临。

公元334年二月，慕容仁委任司马翟楷为东夷校尉，庞鉴为辽东国相，并驻守辽东郡的襄平县（今辽宁省辽阳市）。同年四月，慕容仁自封为平州刺史、辽东公。

到了公元334年十一月，慕容皝在成功抵御段辽的进攻并经过数月休整后，再次对他的嫡弟慕容仁发动攻势。

十一月十五日，慕容皝率军抵达襄平县。襄平守将王岌暗中派使者向慕容皝投降，作为内应。凭借此助力，慕容皝顺利攻下襄平，翟楷与庞鉴仓皇逃离。随后，居就（位于辽宁省辽阳市西南）和新昌（位于辽宁省海城市）等县纷纷向慕容皝投降。慕容皝计划将投降的百姓全部活埋，但高诩极力劝阻。自此之后的一年内，双方未再发生战事。

到了公元336年正月，慕容皝再次派遣军队讨伐慕容仁。高诩献策道：“慕容仁背叛君主和兄长，实属人神共愤。过去渤海沿岸从未结冰，然而自从慕容仁谋反以来，年年都会结冰。我推测慕容仁必定重视陆地防御，而忽视了海上防线。这或许是上天暗示我们应该从冰面上进军。”

慕容皝对此表示赞同，但其他官员却认为千里行冰过于危险，建议仍从陆路行军。

慕容皝勃然大怒，说道：“计策已定，若有胆敢违抗者，立斩不赦！”

正月十九，慕容皝与弟弟军师将军慕容评率领部队从昌黎郡昌黎县（今辽宁义县）出发向东进发。他们踏着冰雪行军三百余里，在历林口（辽河下游地区）渡河登陆后，抛弃所有辎重装备，轻装简行，率轻骑兵直奔平郭城。

慕容仁得到消息后，误以为只是慕容皝派出的小股突击部队，并未意识到慕容皝亲自出征，因此毫不在意，下令在平郭城西北布阵迎战。然而，他万万没想到的是，慕容皝的军队抵达战场时，慕容仁的部下竟然临阵倒戈，投降了慕容皝。

这一突如其来的变故让慕容仁军心大乱。慕容皝抓住战机，立即下令发起进攻。慕容仁仓促应战，最终惨败而逃，最后被自己的部下擒获并献给慕容皝。与此同时，慕容幼等人再次向慕容皝投降。

慕容皝先处死了那些投降慕容仁的将领，随后命令慕容仁自杀。至此，慕容皝彻底平定了慕容仁的叛乱，为表彰高诩的功绩，封其为汝阳侯。

公元337年九月，左长史封奕等人认为慕容皝肩负重任，而晋朝所封的“辽东公”爵位不足以匹配他的地位，纷纷劝说慕容皝称燕王。慕容皝接受了建议。

同年十月十四日，慕容皝正式登基称燕王，任命封奕为国相，韩寿为司马，裴开为奉常，阳骛为司隶，王寓为太仆，李洪为大理，杜群为纳言令，宋该、刘睦、石琮为常伯，皇甫真、阳协为冗骑常侍，宋晃、平熙、张泓为将军，封裕为记室监。

十一月，慕容皝追尊父亲慕容廆为武宣王，嫡母段氏为武宣后，册封夫人段氏为王后，立世子慕容儁为王太子。自此，华夏大地形成了五国并立的局面：东晋、后赵、成汉、前凉和前燕。

慕容皝称王建国后，决定联合后赵攻打辽西的段氏鲜卑。此举不仅是为了报多年被袭之仇，同时也是为了铲除庶兄慕容翰——此人早已叛逃至段氏鲜卑阵营。

在辽西地区，段氏鲜卑部落的历史发展颇具戏剧性。当段末柸担任首领时，该部落一直臣属于后赵政权。

然而，在公元325年三月，随着段末柸的离世，其弟段牙继位为新的部落首领。段牙上任后，逐渐与辽东公慕容廆建立友好关系，同时逐步脱离了对后赵的依附。

同年十一月，慕容廆派遣使者前往令支（今河北省迁安市），建议段牙将部落都城迁徙。段牙对此提议表示赞同并准备实施。然而，段牙的堂兄段疾陆眷之孙段辽却心怀不轨，觊觎首领之位。他以迁都会损害段氏鲜卑的利益为借口，在十二月发动叛乱，斩杀段牙，自行接替了首领的位置。

自公元303年起，从段务勿尘开始，历经段疾陆眷、段末柸、段牙至段辽，段氏鲜卑势力不断壮大。其领土范围西达渔阳（今北京市密云区），东抵辽水（今辽宁省凌海市附近），统辖胡汉民众三万余户，拥有兵马五万之众。段辽掌权后，改变了段牙时期的政策，频繁对慕容鲜卑发起军事行动。

到了公元333年九月，辽东公慕容皝与其兄弟慕容翰、慕容仁、慕容昭之间矛盾激化，导致慕容翰投靠辽西的段辽。段辽听闻慕容翰才智过人，欣然接纳了他。

次年二月，段辽主动出兵进攻慕容皝控制下的徒河（今辽宁省锦州市）地区，但首战失利。随后，段辽命令其弟段兰联合慕容翰再次出击，目标直指柳城（今辽宁省朝阳县东南）。经过多次交锋，段兰取得胜利，并意图乘胜追击彻底消灭慕容皝。然而，慕容翰担忧故国被灭，劝说段兰停止进一步的攻击行动。

公元335年十月，段辽派遣使者前往平郭（今辽宁省盖州市），试图拉拢慕容仁。得知消息后，慕容皝迅速派帐下督张英率领百名骑兵突袭平郭，成功俘获段辽的使者后凯旋而归。

公元336年六月，段辽派遣中军将军李咏袭击慕容皝，然而慕容皝的都尉张萌成功生擒李咏。

随后，段辽再次调动其弟段兰率领数万步骑兵驻扎于柳城西侧的回水地区（靠近宇文鲜卑的势力范围）。

不久后，慕容皝亲自率领五万步骑兵进攻柳城，而段兰却选择避战撤退。三个月后，段辽亲自带领数千骑兵攻打柳城，结果被慕容皝部队大败，并阵斩段辽的重要将领荣伯保。

到了公元337年三月，由于连年遭受段辽的侵扰，慕容皝决定采取主动行动，谋取段辽的部分领地。他在段氏鲜卑控制的乙连城东侧修建了一座名为“好城”的堡垒，并委派折冲将军兰勃驻守。

同年四月，段辽得知这一消息后大为震怒，于是调集数千辆粮草车前往乙连城，意图对好城发动攻击。然而，兰勃抢先一步发动突袭，成功缴获了段辽所有的粮草运输车队。

同年六月，段辽的堂弟、扬威将军段屈云率精锐骑兵夜袭慕容皊之子慕容遵所守卫的兴国城，但遭到慕容遵的顽强抵抗，最终以失败告终。

面对多年与慕容鲜卑交战却毫无成果的局面，曾辅佐过五代段氏首领的北平郡人阳裕向段辽进谏，建议停止与慕容鲜卑的争斗。然而，段辽不仅没有采纳阳裕的建议，反而将其外放至北平郡担任太守职务。

段辽多年来对辽东慕容皝的进攻收效甚微，却在公元337年十一月突然转向，对后赵发动攻击，结果招致后赵毁灭性的反击。

话说二十五年前，石虎受石勒嘱托，与段末柸结为异姓兄弟，双方一直保持着友好关系。然而，段辽却不顾多年来的盟约，在屡次攻打慕容皝无果后，竟大胆挑战后赵石虎。

石虎得知消息后勃然大怒。正当他与大臣们商议出兵讨伐段辽之时，前燕王慕容皝的使者抵达邺城。慕容皝派遣扬烈将军宋回和其弟慕容汗前来，向石虎呈递降表，请求后赵出兵讨伐段辽。慕容皝表示愿意率领全国兵马与后赵会师，共同进攻段辽。

为了表达诚意，慕容皝主动提出将慕容汗留在后赵作为人质。石虎对慕容皝的归附感到十分满意，不仅答应次年春天在令支会师、联合进攻段辽，还拒绝扣留慕容汗为人质，并送上丰厚的礼物回赠慕容皝。

公元338年正月，宋回与慕容汗返回棘城。

随后，慕容皝再次派遣都尉赵槃前往后赵，确定会师的具体日期。

后赵天王石虎与前燕联手进攻段辽，此次行动经过深思熟虑，准备充分，势在必得。

石虎首先颁布诏书，在后赵境内招募三万名勇士，并授予他们“龙腾中郎”的荣誉称号。

经过两个月的精心筹备，石虎决定兵分两路对辽西的段辽发起全面进攻：

一路走水路，任命豫州刺史桃豹为横海将军，王华为渡辽将军，率领十万水军从漂渝津（今天津市东部）出海，穿越渤海直扑段辽；

另一路由陆路进发，任命支雄为龙骧大将军，姚弋仲为冠军将军，率三万步骑兵担任先锋，而石虎亲自率领麻秋、郭太、石闵等将领及七万大军随后跟进。

此外，高僧佛图澄与太史令赵揽也随军同行，为军事决策提供支持。

公元338年二月底，石虎收到幽州刺史李孟的紧急战报，称段辽派遣堂弟段屈云突袭幽州蓟城（今北京市西南），李孟寡不敌众，被迫退守易京（今河北省雄县）。

得知此消息后，石虎决定留下太子石宣监国，由尚书令夔安辅佐朝政，同时下令各路军队于三月正式出发，向段辽发动总攻。

赵槃于同年三月返回棘城，然而前燕王慕容皝并未遵守与后赵约定的出兵时间，而是迅速决定对段辽发动进攻。驻守令支的段氏鲜卑首领段辽得知慕容皝率军来袭，随即准备率军迎战。

此时，依附于段辽的慕容翰劝谏道：“目前赵国和燕国两路大军压境，我建议应先集中力量抵御赵国的进攻。”

段辽的弟弟段兰听后勃然大怒，质问道：“你是不是又在担心与你的兄弟慕容皝交锋而有所顾虑？四年前我们听了你的话，结果导致失败，这次绝不能再听你的了！”

于是，段辽命令段兰率领部队全力迎击慕容皝。慕容皝早有准备，在道路两侧设下伏兵。待段兰进入埋伏圈后，慕容皝立即下令出击。段兰军队遭遇惨败，损失千余人。

此役之后，慕容皝俘获五千多户百姓，并掠夺了一万头牲畜凯旋而归棘城。

另一边，后赵天王石虎率军长途跋涉近千里抵达金台（今河北易县境内）。石虎暂驻金台，派遣将领支雄、姚弋仲率领前锋部队北上收复蓟城。两位将领一路势如破竹，仅用一日便成功收复蓟城。

段辽所任命的渔阳郡（今北京密云）、上谷郡（今河北怀来）、代郡（今河北蔚县）等地太守闻风投降。支雄接连收复了四十多座城池。

天王石虎派遣将领支雄、姚弋仲的部队从蓟城向东进攻北平郡（今河北遵化市），而自己则亲率主力从金台出发，抵达蓟城坐镇指挥。段辽所任命的北平郡相阳裕自知难以抵挡支雄的攻势，于是率领数千家部众撤退至燕山（今河北遵化市北部）据守。

支雄等人决定暂时不攻占北平郡，而是集中力量追击阳裕。

石虎得知后，传令道：“阳裕乃是一介儒，注重名节，绝不会轻易投降，不必过于担心他。”

于是，支雄等人放弃了对燕山的进攻，转而进军北平郡的徐无县（今河北遵化市东部），距离令支城仅百余里。与此同时，后赵的水军将领桃豹、王华从渤海登陆，从南面向令支城发起进攻。

令支城中的段辽闻讯，得知后赵两路大军已逼近，顿时惊慌失措。由于其弟段兰此前被慕容皝击败，一时无力调兵抵御后赵。

无奈之下，段辽决定带领一千余家族人向北逃往密云山（今北京密云县南部）。

临行前，段辽拉着慕容翰的手痛哭道：“我当初不听你的劝告，才落得今日败亡的下场，这都是我的罪过。如今却连累了你失去依靠，我深感愧疚！”话音刚落，他便转身离去。

慕容翰长叹一声，随后带领家人向北投奔宇文鲜卑。

段辽率族人撤离令支后，其左长史刘群、右长史卢谌、司马崔悦等人封存府库，并派人前往石虎军中请降。

石虎得知段辽率族人逃往密云山，随即派遣将领麻秋、郭太率领两万轻骑兵追击。麻秋、郭太在密云山追上段辽，斩杀其三千余名族人，并俘虏了段辽的母亲和妻子。

段辽与其子侥幸逃脱。数日后，段辽派其子段乞特真携降书及名马向石虎投降。石虎欣然接纳。

后赵天王石虎率军抵达令支，入驻段辽的宫殿。他下令将两万户段氏鲜卑百姓分别迁往司州、雍州、兖州和豫州等地，以削弱段氏鲜卑的力量，防止其东山再起。同时，石虎还颁布诏令，对段辽旧臣中有才能者予以优待并录用。

此时，有人通报北平相阳裕从燕山赶来请求投降。

石虎命人带他进殿，并故意质问：“之前你以盗贼之名逃至燕山自保，今日却以士大夫的身份向朕投降。是因你领悟了天命，还是因为走投无路呢？”

阳裕从容答道：“我曾侍奉晋朝幽州刺史王浚，但见其无德无能，便转投段家鲜卑。然而，如今在段家也无法全身而退。陛下威震四海，幽州豪杰无不归顺，我对自己的选择并无惭愧之意。至于生死，全凭陛下裁决。”

石虎听后大喜，仍任命阳裕为北平郡太守。安置好辽西百姓与段氏官员后，石虎开始论功行赏，此部分内容暂且不表。

值得一提的是，这次征战中跟随石虎攻灭辽西段辽的支雄，此后再未见于史书记载，成为其最后的亮相。

公元338年四月，成汉的皇帝李期登基已接近四年。他与兄长建宁王李越仅信任尹奉、景骞、姚华、田褒以及中常侍许涪等少数人，朝政因此陷入混乱。他们无端诛杀大臣，甚至掠夺其财产和妻女，导致朝廷上下人心惶惶，许多官员都对自身安危感到忧虑。

然而，这种残暴的行为并未让李期兄弟感到不安，唯独镇守梁州的汉王李寿让他们心生忌惮。李寿地位显赫，手握重兵，且威名远扬，这使李期兄弟对他充满戒备。而李寿对成都发生的种种事情也了然于胸，他担心自己会成为李期兄弟的目标。

每次前往成都述职时，李寿总是忧心忡忡，害怕无法安全返回涪城（今四川省绵阳市）。因此，他每次到成都后，都会通过下属谎称敌军入侵，以此为借口迅速返回涪城。

与此同时，李期与李越还设计毒杀了李寿的养弟——安北大将军李攸，并派遣中常侍许涪前往涪城探查李寿的动向。然而，李寿表现得极为冷静，未露出任何破绽，许涪最终只能无功而返，回到成都复命。

值得一提的是，在梁州巴西郡（今四川省阆中市）有一位隐居的贤士龚壮（字子伟）。他的父亲与叔父曾被李特所害，因此多年来他始终身着丧服，以此铭记仇恨，渴望复仇却因实力不足而未能如愿。龚壮不仅智谋过人，而且品行高洁，汉王李寿多次派人携带重金礼聘他出山辅佐，但都被他婉言谢绝。

公元338年四月，李寿陷入险境，而龚壮却认为这是他复仇的最佳时机。龚壮的仇人正是李特家族，如今李特已逝，其子李雄也已故去，但李特的孙子李期与李越仍在世。若龚壮想要报仇雪恨，那么铲除李期和李越便是唯一的选择。

龚壮心知肚明，李期与李越正密谋加害李寿。此时，如果他能劝说李寿起兵诛杀李期、李越，不仅可以替自己报得血海深仇，还能为李寿化解眼前的危机，可谓是一箭双雕。

然而，龚壮的目标远不止于此。他忠于晋朝，内心更渴望借此机会说服李寿向晋朝称藩。这样一来，便能达到一石三鸟的效果。于是，龚壮决定亲自拜见李寿。

当龚壮出现在李寿面前时，李寿立刻向他请教保命之策。龚壮胸有成竹地说道：“与其坐以待毙，不如主动出击。巴蜀百姓本是晋朝子民，大王若能率军攻入成都，宣称回归晋朝藩属，巴蜀豪杰必定争相追随您。如此一来，不仅能够解除今日之祸，更能为子孙后代奠定万世基业。”

李寿听后顿时心动，随即与长史罗恒、解思明等人秘密商议，计划发动对成都的军事行动。

次日，李寿伪造了一封来自妹夫任调的书信，声称皇帝李期准备逮捕他。

李寿当众宣读这封信，将士们信以为真。随后，李寿宣布起兵讨伐成都，并承诺攻克成都后允许部下自由劫掠。这一举措极大地激发了士兵们的斗志，使他们纷纷响应李寿的号召。

李寿挑选了一万名精兵，任命李奕为先锋，迅速推进至成都城下。然而，成汉皇帝李期完全没有预料到李寿的军队会如此迅速地兵临城下。当时，中常侍许涪刚从涪城返回成都，并向李期报告称李寿在涪城表现得小心翼翼，毫无谋反之举。因此，李期对李寿毫无防备之心，甚至任命李寿的世子李势为翊军校尉。

当李寿的大军抵达成都城下时，李势打开城门迎接李寿的军队入城。李寿随即掌控了成都，其先锋部队驻扎在李期宫门附近。

随后，李寿的部队开始在成都城内大肆掠夺，甚至连先帝李雄的女儿也遭到了侵犯。面对突如其来的变故，李期惊恐万分，急忙派遣侍中前往李寿军营表示慰问。

李寿通过侍中递交给李期一份早已准备好的奏章。奏章中指控建宁王李越、尚书令景骞、尚书田褒、姚华、中常侍许涪、征西大将军李遐、将军李西等人心怀奸诈，扰乱朝纲，企图颠覆国家，犯下大逆不道之罪，应予严惩。迫于形势，李期只能下达旨意，将他的兄长李越及景骞等人全部处死。

李期原以为按照李寿的要求处决李越等人后便可安然无恙，然而没过几天，李寿便假借皇太后任氏的名义颁布旨意，将李期废黜为邛都县公，并将其幽禁于别宫。

李寿还追尊先帝李班为哀帝。当得知自己被贬为县公时，李期叹息道：“堂堂皇帝竟沦为区区县公，倒不如一死了之。”

随后，在公元338年五月，李期自缢身亡，年仅二十五岁，谥号幽公。

李寿以亲王之礼安葬了他。

罗恒、解思明、李奕等人建议汉王李寿自称镇西大将军、益州牧、成都王，并向晋朝称藩；而任调、蔡兴、李絶、张烈等人则劝李寿称帝。李寿犹豫不决，于是请人占卜。占卜者说道：“可以当几年天子。”任调听后欣喜地说：“当一天皇帝就足够了，更何况是几年呢？”解思明却反驳道：“当几年天子又怎比得上百世诸侯？”李寿回应道：“古人云：‘朝闻道，夕死可矣。’任调所言，才是上策。”

于是，在公元338年五月，39岁的李寿登基称帝，改国号为汉，改元汉兴，并在境内大赦。李寿将原有的宗庙更名为大成庙，重新设立皇家宗庙，追尊父亲李骧为献帝，母亲昝氏为太后，册封妻子阎氏为皇后，儿子李势为太子。

李寿开始任命百官，决定委任龚壮为太师。然而，龚壮一直闭门不出，甚至没有向李寿祝贺。李寿并未责怪他，而是派人用安车和束帛前往龚壮家中邀请他出任太师。龚壮坚决推辞，声称不再为官。最终，李寿允许龚壮以缟巾素带的身份居于师友之位。

随后，李寿任命董皎为相国，罗恒为尚书令，解思明为广汉郡太守，任调为镇北大将军兼梁州刺史，李奕为西夷校尉，堂侄李权为宁州刺史。公卿州郡的职位大多由他之前的部属接任，而李雄时期的旧臣、亲属以及当年六郡流民中的士人则被逐渐疏远。

公元338年五月，后赵天王石虎在击败段氏鲜卑之后，驻扎于辽西（今河北省迁安市）。他发现前燕王慕容皝并未如约率军前来会师，反而先行攻打段辽，只顾掠夺利益。石虎对此感到极为不满，认为慕容皝应当受到惩罚。

于是，石虎决定乘胜追击，亲率大军进攻辽东，意图一举消灭慕容皝，将平州纳入后赵的版图。大多数将领都支持这一计划，但大和尚佛图澄和太史令赵揽却持反对意见。

佛图澄劝谏道：“燕国是福德之邦，不宜动武。”

然而，石虎听后非但没有采纳建议，反而因高僧的劝阻而勃然大怒。他说道：“朕拥有如此强大的军队，为何不能取胜？哪个国家能够抵挡朕的铁骑？慕容皝这小儿又能逃到哪里去？”面对石虎的固执与愤怒，佛图澄选择了沉默。

然而，太史令赵揽却不顾危险，继续劝说道：“臣夜观星象，慕容皝德行深厚，其国家五谷丰登，气运昌盛，必能长久存续，因此不可轻易征伐。”

此言一出，石虎更加震怒，当即下令鞭笞赵揽，并将其贬为肥如县（位于今河北省卢龙县西北）县长。

随后，石虎亲自率领后赵大军从令支出发，沿着辽西走廊一路向东推进，直逼棘城（今辽宁省义县西），准备对慕容皝发动致命一击。

慕容皝在棘城得知后赵军队即将来犯的消息后，内心十分惶恐。他迅速下令裁撤六卿、纳言、常伯、冗骑常侍等官职，并加强戒备。

慕容皝原本以为此举可以平息后赵天王石虎的怒火，然而没过几天，探马急报，后赵数十万大军正浩浩荡荡地朝棘城进发。

慕容皝愈发惊慌失措，急忙向北平郡内史高诩询问对策：“现在该怎么办才好？”

高诩却表现得十分镇定，他冷静地回答道：“虽然后赵军兵力强大，但大王不必过于担忧。我们只需固守城池，再强大的敌军长途跋涉而来，又能奈我何？”

与此同时，后赵军队进入前燕境内后，石虎先派遣使者进行招降工作。前燕成周郡（今辽宁省锦州市一带）内史崔焘、居就县（今辽宁省辽阳市东南）令游泓、武原县（成周郡府所在地）令常霸、东夷校尉封抽、护军宋晃等人纷纷响应后赵。

前燕冀阳郡（今辽宁省朝阳市西）的流民杀害太守宋烛，向后赵投降；营丘郡（今辽宁省凌海市）太守鲜于屈也派使者向石虎表示归顺。通过招降手段，石虎轻松获得了三十六座城池。

当然，也有部分前燕官员选择抵抗。营丘郡武宁县令孙兴揭露鲜于屈的罪行，号召官兵诛杀鲜于屈，并坚守城池抵御后赵。

乐浪郡朝鲜县（前燕乐浪郡当时为侨郡，位于今辽宁省义县境内）令孙泳率领部众坚守县城，成功平定当地豪强王清等人的叛乱。而乐浪郡太守鞠彭见辖区内的官员多已响应后赵，便带领二百余名族人逃往棘城避难。

公元338年五月九日，后赵军队逼近前燕首都棘城。慕容皝得知后赵一路势如破竹，不战而下数十座城池，前燕实际上仅剩棘城这座孤城，顿时心生恐惧，无心坚守。

慕容皝打算弃城逃亡。此时，帐下将领慕舆根劝阻道：“赵国兵多将广，我国相对弱小，若大王迈出一步，石虎便达成目标。一旦赵国占领我国，掌控我国臣民，其兵力必将更加强盛，日后大王想夺回棘城将难上加难。依臣之见，赵国正期待大王弃城而去，大王岂能落入其计？棘城城防坚固，只要大王决心死守，定能激发百倍战力。我们可在防守中寻找机会，谋划策略，把握有利时机。若始终形势不利，再撤退也不迟。如今若闻风而逃，必致惨败。”

慕容皝听后点头，虽打消了逃亡的念头，但脸上仍流露出恐惧。

玄菟郡（今辽宁省沈阳市）太守刘佩见慕容皝仍有惧意，进言道：“强敌环伺于城外，军民皆惊恐不安，燕国存亡全系大王一身。大王应镇定自若，鼓舞将士信心以抗强敌。为让军民看到大王仍在积极应对，臣愿率一支精锐出城迎战，即便无法击退敌军，也能提振军民士气。”

慕容皝同意了刘佩的提议。

刘佩随即率领数百名精锐敢死队员出城突袭。赵军未料到慕容皝会主动出击，毫无防备，被刘佩斩杀众多。燕国军民目睹慕容皝派兵出城迎战，士气大振，决心坚守城池。

慕容皝目睹刘佩出城迎敌，此举虽能激励军民士气，但杀伤敌军的效果终究有限。面对赵国大军压境，他内心依旧忐忑不安。于是，慕容皝向国相封奕寻求对策。

封奕神色从容地回答：“石虎暴虐无道，天怒人怨，其灭亡之日指日可待。如今他倾全国之力远征燕国，千里奔袭，攻守之势已然逆转。大王只需坚守城池，静候时局变化即可。”

听了封奕的分析，慕容皝逐渐放下心来。然而，仍有臣子建议向后赵投降，慕容皝勃然大怒：“朕刚刚称王立国，岂能屈膝求和？”

此时，后赵军队已将棘城围得水泄不通，天王石虎下令发起猛攻。后赵士兵如潮水般涌向城墙，攻势排山倒海。慕容皝命慕舆根等将领率众在城头抵御，经过十余昼夜的激烈战斗，后赵军队始终未能突破防线。

石虎此刻想起高僧佛图澄的预言，回顾战局，佛图澄每次预示皆准确无误，此次攻打燕国恐怕难以取胜。于是，他决定暂时撤军，计划次年再作打算。石虎随即命令桃豹、姚弋仲、王华、麻秋、郭太、石闵等诸将率领各自部队开始南撤。

前燕王慕容皝见后赵军队开始撤退，便决定派遣部队出击。此任务交给了慕容皝的第四子慕容恪。

慕容恪当时年仅十八岁，据史书记载，他自幼谨慎厚道，性格深沉且有大度之风，精通兵法。十五岁时便已领兵上阵，被后人尊称为“十六国第一名将”。

慕容恪仅率领两千骑兵对后赵军队展开攻击。尽管兵力有限，但他巧妙地迷惑了敌人，让各城门看似均有兵马冲出。

后赵士兵因此惊慌失措，四处逃窜。慕容恪此役斩杀及俘虏三万余名后赵士兵凯旋而归。天王石虎得知燕军已经撤退，命令众将领清点部队，唯有游击将军石闵所部保持完整。

石闵便是十年前随石虎征战河东不幸战死的石瞻之子，当时年龄也不过十几岁。石虎极为宠爱这位英勇善战的义孙，待之如亲生孙子一般。

石虎兵败向西撤退，途经辽西郡时，征召肥如县县长赵揽，并下诏重新任命其为太史令。

石虎继续南下返回，不久经过易京（今河北省雄县），幽州刺史李孟出城迎接石虎。石虎见到易京城墙坚固无比，却责骂李孟无能，指责他丢失蓟城（今北京市），只知跑到城墙坚固的易京固守。

石虎盛怒之下，果断下令摧毁易京的城池，并撤销了李孟的幽州刺史职位，改由石光接任。随后，石虎离开易京，不久抵达襄国（今河北省邢台市）。

抵达后，石虎首先前往拜祭石勒之墓，表达敬意。接着，他在建德殿召集此次北征的文臣武将举行朝会。在会上，石虎颁布旨意，根据贡献大小，免除随行出征的文臣武将们不同数额的赋役。

返回邺城后，石虎发布诏书，任命桃豹为太保，夔安为尚书令，刘群为中书令，卢谌为中书侍郎，王波调任中书监，阳裕则被任命为尚书左丞。尽管如此，石虎对未能在此次远征前燕时取得胜利仍耿耿于怀，于是下旨任命曹伏为渡辽将军，负责运送三万斛谷米至海岛。

同时，他还调动三百艘大船，运送三十万斛谷米至高句丽（今吉林省集安市）。

此外，石虎命令青州建造一千艘大船，计划次年再次进攻慕容皝。为了确保粮草充足，他又派遣典农中郎将王典率领一万名部众前往海边开垦荒地、耕种粮食。