贵金属增8成

作者：郑嘉意

编辑：松壑

对银行业而言，与周期寒冬同时到来的，是行业格局的重洗。

2024年，北京银行实现了业绩“双增”。

营收、归母净利较上年同期分别增长4.81%、0.81%；同期股价收涨43.69%，跑赢Wind银行指数，创下十年来最大涨幅。

作为唯一规模超4万亿的城商行，股价与基本面的正循环，成为了北京银行当下竞争力的验证。

只是0.81%的利润增长，在竞争白热化的城商行赛道还远远不够。

同年，“风头正劲”的青岛银行、杭州银行等5家城商行净利增幅超越10%；

背靠长三角的江苏银行、宁波银行分别录得归母净利318.43亿元、271.27亿元，均领先于北京银行的258.31亿元。

如何通过新的抓手在洗牌中稳住城商行“第一把交椅”，是当下的重中之重。

数字化是北京银行给出的答案之一。

业绩会上，董事长霍学文称数字化是银行的“生命线、生死线”，并详细解释了有关战略。

据其透露，经历了三年努力后，北京银行数字化转型已步入2.0（数字化经营）阶段。

这或许意味着，长期投入的数字化战略正转化为真实动能，带来更多利润上的兑现。

01

贵金属增8成

对照往年业绩，北京银行如今能维持净利增长，已稍显吃力。

2022-2024年，该行营收增幅虽企稳反弹，但利润增速已由2022年高峰时的双位数，缩小至如今的0.81%。

与大多城商行类似，北京银行的收入构成仍以信贷为主，利息收入、中收与其他收入占比分别为74.25%、4.95%、20.8%。

信贷业务仍是“基本盘”。

贷款同比增幅仍维持在9.77%，同期存款增幅达18.34%，为资产扩张提供良好支撑。

对公业务的高增，是北京银行维持利息收入的关键。

成本较低的对公存款创下17.67%的增速新高，核心存款日均占比超八成，带动对公存款成本下降16个基点；

对公贷款增幅达14.33%，增长数字连续两年过千亿。

资产端增量，得益于对重点领域的大力度加码。

其中，科技金融、绿色金融、普惠金融、文化金融、涉农贷款增幅分别为40.52%、43.11%、28.30%、32.39%、27.15%。

北京银行方面表示，公司已把握“稳增长、优结构”两条发展主线，深化战略客户管理、强化腰部客户拓展、推动基础客群扩面，发挥供应链批量拓客和场景金融带动作用。

非息业务的变化，则体现出更多市场共性：

一是受“债牛”影响，金价走高收入影响，非息收入整体增长10.06%；二是中收持续承压，手续费及佣金下滑7.84%。

北京银行称，非息收入增长，得益于优化投资布局，灵活配置债券、基金、资管产品等。

资产负债表的变化，披露了更多细节。

相较年初，该行其他债权投资较年初增长36.73%，以黄金为主的贵金属规模增长已高达81.37%。

银监会发布的《关于商业银行从事境内黄金期货交易有关问题的通知》规定，符合资本充足率达到8%、具有衍生产品交易资格、具有黄金现货交易资格、具有完善的市场风险管理能力等条件的商业银行，可从事境内黄金期货交易业务。

不过商业银行在实际开展黄金相关业务时，还需遵循如《金融机构衍生产品交易业务管理暂行办法》《商业银行市场风险管理指引》等一系列相关监管规定和要求。

如今，金融市场总监刘素琴已透露对黄金的投资，正由低价做多转向高位做空。

其表示，未来公司仍注5类重点，包括在财政投放、公开市场放量时关注利率，重视票据买卖价差，择时配置优质海外资产等。

与投资收益形成对比的，是持续承压的中收。

由于代理及委托业务手续费收入同比减少，北京银行中收下滑7.84%至34.58亿元，对营收的贡献率不足5%。

北京银行方面表示，未来仍将加快轻资本转型，发展财富代销等低资本占用业务，增加中间收入来源，提升非息收入占比。

02

进阶的数字转型

从对公的客群经营，到零售的投研投顾，数字化赋能都可能发挥更多作用。

早在三年前，北京银行就意识到了快速拥抱先进科技生产力的重要性，开启了为期三年的数字化转型行动。

即以“数字京行”为建设目标的“三大战役”，包括统一的数据底座、金融操作系统以及风控平台；

通过每年20个科技重大项目，以点带面推动“科技+数据”成为高质量发展双擎。

研发费用方面的“真金白银”投入，可侧面管窥北京银行对数字化转型的决心。

2022-2024年，该行科技信息投入占总营收比重分别为3.7%、4.5%、4.6%。

霍学文认为，此前公司定下的“三大战役”已悉数攻克。

其表示“银行最重要的就是数据，创造价值的关键在于数据能否标准化、标签化。”

“银行有N个系统，需要底层打通、中间串联、上层中辅使用。”霍学文解释称，“基于现代人工智能技术的操作系统，我们建立了可插拔系统用于实现老系统之间的相互赋能。”

该行亦在关注人工智能，提出“银行需要All In AI”的口号。

目前已建设“京智大脑”企业级人工智能平台，探索大模型应用，通过研发“京智”大模型、推广京翼大模型服务（MaaS）平台等，形成“大模型+通用机器学习模型”的技术体系。

行至当下，霍学文表示公司数字化转型已由1.0阶段迈向2.0阶段，未来重心在于数字化经营。

其透露，将在2025年上线已建成的对公、零售、风控等七个“水晶球”（数字化管理平台），使得管理决策从依照经验向依照数字过渡

例如，零售水晶球可通过数据分析和智能决策，提升零售业务的效率和质量，为客户提供个性化、精准服务；

此前“水晶球一期”已实现总行到分行的指标穿透，二期上线后，指标将穿透到支行和客户经理，使客户经理能够观测到自身的业绩与管户成效。

霍学文表示，对公与零售水晶球系统的上线，可帮助公司实现差异化定价。

其表示“我们可以综合分析客户产品、创造价值，根据综合收益实现资产、负债成本的差异化定价，满足客户需求同时达成效益最大化。”

伴随着数字化转型进入运营阶段，北京银行将迎来从定价、风控到业务管理的全方位重塑；不过上述改变究竟能否在财报上得到兑现，还需要更长时间的验证。