大盘环境

昨日市场整体修复，量能险守7000亿，资金依旧保持谨慎。沪指昨日虽然修复，但是力度偏弱，主要是刺激修复的各种消息，没有落地，仅仅是市场传言预期，导致资金并未彻底放手做多。周一市场走出的大阴线，即使修复也需要一个过程，很难一蹴而就实现反包；与此同时，美国的大选也扰动A股走向 ，毕竟历届美国大选中国是绕不开的话题，竞选言论对A股的影响也值得注意。隔夜监管发声“把资本市场稳定运行放在更加突出的位置 着力稳市场、稳信心”而且国新办今起将连续举行多场新闻发布会。这些其实和去年八九月的政策相比更多是口号为主，市场难以买账。因此短期行情无论如何修复，仍建议保持一份谨慎。

题材机会；

市场试错轮动，那么此时操作方面政策+逻辑方向就尤为重要。

（1）游戏方向；国家新闻出版署删除《网络游戏管理办法(草案征求意见稿)》链接，昨日游戏走强，今日大概还有局部机会

（2）大模型；马斯克大模型产品迅速迭代升级，Grok1.5有望在下个月发布，昨日该方向异动，今日观察资金的发酵程度。

（3）光伏设备，每一次大盘反弹之际，资金净流入明显更青睐光伏，因此短期依旧值得适当跟踪。

策略建议；

隔夜涨跌互现，今日依旧观察A股自身走向。昨日人民币继续升值，引发外资实现净流入对情绪有较为明显的提振，而今日是否继续净流入依旧是未知数，而昨日的反抽行情，难以判定持续性。此外，板块的轮动加剧了操作难度，因此短期建议继续合理控制3层左右，多看少动为主。