2018年3月23日，京东金融聚集了北京银行、江苏银行、南京银行、包商银行、大连银行等近30家中小银行，发布零售信贷业务全流程的产品“北斗七星”。

“北斗七星”是京东金融的零售信贷产品，包含“信贷平台、量化营销、智能身份识别、智能信贷系统、大数据风控、ABS资产云工厂、风险运营”七个模块。通过京东金融的大数据、技术和资源，帮助银行提升零售信贷效率，连接新的场景和客群。

一直以来，大众对京东金融的印象停留在京东白条、京小贷这些业务上面。而这次京东金融是以科技公司身份与银行的合作的。

用京东金融自己的话说，这是B2B2C，与传统互联网金融公司是截然不同，是一种全新的商业模式。

京东金融为何要做B2B2C的商业模式？京东金融这种商业模式发展前景如何呢？

一、京东金融为何要做商业模式转型？

互联网金融也是金融，其源头可以追溯到中国以前的钱庄票号，现代银行业则起源于中世纪的意大利。

金融服务萌芽是从交易开始的。在中国，携带大量银两长途贩运风险巨大，在西欧，保存大量黄金同样不安全，货币的交换、储存需要有一个专门的机构，而交易并非实时发生，这种机构会有沉淀资金，这是银行的起源。

有沉淀资金，就可以发行银行券，提供信用，还可以提供贷款，提供担保服务，进而衍生出各种各样的金融服务。于是就有了金融行业。

互联网金融的产生与传统的金融业产生非常类似，互联网金融最初产生于交易平台。阿里巴巴和淘宝的交易需求催生了支付宝。支付宝派生出余额宝，进而是蚂蚁金服。同样，京东电商平台的交易催生出京东金融。

传统的互联网金融，只是把金融业务拿到互联上来做。线下有什么业务，互联网金融也可以发展什么业务。由于管制等原因，目前互联网金融大部分是B2C的。

对于B2C业务，资金规模很重要，因为注册资本直接影响信贷规模. 目前各地金融监管部门对互联网小贷公司放贷杠杆倍数基本要求在1—3倍.这也是为什么去年12月，蚂蚁豪掷82亿增加小贷平台注册资本。但是对于此前动则上千亿的规模而言，依然杯水车薪。应该说，以“金融”或者“金控”方式做金融业务，天花板已经很低了。。

而且，随着电商的天花板越来越近，互联网巨头已经开始做线上线下结合，阿里的新零售，京东的第四次零售革命都不再是纯线上的交易，所以，单纯B2C的互联网金融未来也不再有广阔的空间。

京东金融作为新兴的独角兽企业，单纯依靠传统B2C的道路发展空间不足，所以商业模式转型B2B2C就成为选项。

二、京东金融B2B2C的实质是什么？

这次，京东金融与多家商业银行合作的“北斗七星”是京东金融B2B2C模式的一个落地案例。

对传统银行来说，风控模式与客户的征信报告、资产、工资流水以及抵押物等因素密切相关，审核贷款，做风控成本非常高。同时，传统银行能覆盖客群又比较有限，营销成本也非常高。

而京东金融背后是数亿用户、百万商家、上千品牌京东集团，拥有海量、多维、动态的大数据。京东金融业务在大数据的基础上形成了近百万的特征变量，100多个风控模型。

京东金融大数据和风控模型，再加上银行征信数据，多方数据联合建模，银行的贷前、贷中、贷后风险审核可以瞬间完成。合作之后，银行的信贷审核效率提高10倍以上，客单成本降低70%以上，授信白名单扩充接近一倍。

同时，京东金融又用“京东场景开放”和“外部场景共建”两种方式，为银行连接新的场景和客群。

京东自己的电商、仓储物流、供应链、城市生活、校园、众创等业务都会产生金融服务的需求，京东与第三方合作的汽车、装修、租房、教育、医美等消费场景也会产生金融服务的需求，京东金融把这些场景与合作银行的业务对接，银行瞬间获得海量客户，业务量大涨，而营销成本大大降低。

从“北斗七星”这个案例，我们可以发现京东金融B2B2C业务模式的实质。

如京东金融CEO陈生强所说，京东金融当前的商业模式——B2B2C的模式，是一个全新时代下的全新的商业模式，是用科技解决金融的问题，再把金融的业务还给金融机构，实现”金融回归金融，科技回归科技”。

相比传统金融行业，京东金融在人工智能、生物识别、云计算、区块链等新兴科技方面具有绝对优势。银行还在用人工来识别客户笔迹签名，而京东金融的生物探针技术已经用了人工智能的深度学习算法。

京东金融通过B2C的金融业务，发展出能够结合互联网的金融业务模式，然后把这种模式和发展出来的技术提供给传统金融行业，做B2B2C，大幅提升传统金融行业的效率，降低传统金融行业的成本。

所以，京东金融把自己定位成一家服务金融机构的科技公司，而不是互联网金融公司，京东金融做C端生意，但其目的是在验证了服务C端的能力之后，将这些技术和能力开放出来，帮助金融机构提升效率，降低成本，赚B端金融机构的钱。

三、京东金融的降维打击

从B2C到B2B2C，京东金融的业务模式转型非常像美国的亚马逊。

亚马逊最初是一家卖书的电商，而如今的亚马逊是全球市值第二的公司，仅次于苹果，超越谷歌。

有意思的是，今天的亚马逊虽然规模庞大的，但是最赚钱的业务并不是电商，而是看似风马牛不相及的云计算业务。

现在亚马逊一个季度有10亿美元利润，其中89%来自于云计算业务。

亚马逊当年进军云计算是因为亚马逊的电商业务有庞大的计算需求，让亚马逊不得不发展出云计算业务，结果新兴的云计算业务帮助亚马逊傲视群雄，对同时代的同类企业做了降维打击。

京东金融的转型与亚马逊的云计算非常类似。京东金融的传统的互联网金融业务相当于亚马逊的电商业务。而京东金融如今大力发展的B2B2C业务，相当于亚马逊的云计算业务。

对京东金融来说，传统的C端业务是验证能力，规模大但是利润未必丰厚，而面对金融机构做高科技输出，会有比传统金融业务更高的附加值和没有上限的发展空间。

当大数据、人工智能、区块链在金融业务上的价值被京东金融挖掘出来，用户改造传统金融业，就会造就千亿甚至万亿美元级别的公司。

同时，通过与金融机构的广泛合作，京东金融的B2C的金融业务也会获得更好的发展环境。京东金融与银联合作二维码支付，与银行推出互联网+信用卡都是例证。

亚马逊云计算发展起来，但是电商业务并未萎缩，它依然是世界顶尖的电商企业。

所以，通过业务转型，新兴的B2B2C业务与传统的B2C金融业务互相促进，共同发展，才是京东金融期望的降维打击。