对于很多想要拥有住房的加拿大人来说，这几年是艰难的几年，因为全国各地持续存在买不起房的问题。
但随着时间翻到 2025 年，一些潜在买家可能会通过抵押贷款规则的变化和降低借贷成本找到机会，而加拿大房地产市场的一些领域则面临着竞争和价格的升温。
Re/Max 加拿大总裁Christopher Alexander 告诉加拿大媒体记者：“我认为，首次购房者将在很大程度上重返市场。我们预计今年的销售也会更加强劲。”
抵押贷款的变化应该会让购买变得更容易
可能会提振新年购房的重大变化之一于 2024 年底生效：渥太华扩大受保抵押贷款和 30 年期摊销的范围的举措。
现在，首次购房者或购买新建房屋（计划住在那里）的人可以申请抵押贷款，偿还期限为 30 年，而不是通常的 25 年。买家最终可能会支付更多的利息成本在贷款的整个生命周期内，但获得抵押贷款的资格会更容易一些，而且每月还款应该更低。
另一项变化是，购买有保险抵押贷款的价格上限从之前的 100 万加元升至 150 万加元。这一点意义重大，因为有保险的抵押贷款允许潜在购房者在房产上预付不到 20% 的首付，从而减少了在购买价值高达 150 万加元的房屋之前提前储蓄的需要。
温哥华 Partners Real Estate 的房地产经纪人 Elliott Chun 本月向加拿大媒体记者表示，新规则对于当地市场的买家来说是“游戏规则改变者”，因为许多房屋都处于保险抵押贷款的新价格限制范围内。
例如，购买价值 150 万加元的房屋时，无需首付 30 万加元，而新规定可以让买家首付仅需 125,000 加元，从而缩短潜在买家存首付的时间。
Elliott Chun 说，对于希望进入温哥华这样更昂贵城市的年轻买家来说，新的抵押贷款规则使那些以前只能购买公寓的人能够购买拥有足够多房间的联排别墅，以供不断壮大的家庭使用。
Elliott Chun 说：“这真的打开了那扇门。”
一些专家还警告说，向潜在买家开放新的住房层次将推高价格，抵消任何短期负担能力的提升。
还有其他抵押贷款变化可能会影响现有业主的资格公式。
金融机构监管办公室 (OSFI) 于 2024 年底宣布，无保险抵押贷款的加拿大人在续签时无需通过直接转换贷款人的最低合格利率或压力测试。此举旨在让加拿大人更容易更换抵押贷款贷方，并鼓励贷方以更优惠的利率进行竞争，从而促进竞争。
加拿大央行利率展望
近年来，加拿大央行的基准利率一直是潜在购房者面临的最大障碍之一，但 2024 年标志着借贷成本的转折点。
央行去年五次下调政策利率，大多数经济学家预计 2025 年将有更多降息，但降息幅度会有所放缓。
固定抵押贷款利率主要由债券市场定价，债券市场本质上是押注加拿大央行未来两到五年的政策利率走向。
John Pasalis警告说，除非央行降息幅度比市场已经消化的几个0.25%的降息幅度更大，否则固定抵押贷款可能不会进一步跌至目前正在解决的 4% 的中低水平以下。
他补充说，与加拿大央行的决定更直接相关的可变利率将在新的一年继续下降。但由于这些利率仍高于市场上的固定利率，因此到 2025 年，可变期权也不会提供太大折扣。
“你实际支付的抵押贷款不会发生太大变化……我认为我们不会看到巨大的差异，”帕萨利斯说。
John Pasalis说：“即使你支付4%的抵押贷款，房价仍然很高。”
2025年房价会上涨多少？
Re/Max 加拿大总裁Christopher Alexander 补充说，加拿大央行的利率可能会对 2025 年房地产市场的繁忙程度产生心理影响。他表示，由于加拿大人预计今年央行将进一步降息，因此他们可能会再观望一段时间，希望在签署过户文件之前能够获得尽可能低的抵押贷款利率。
Christopher Alexander 说：“这是一个棘手的问题，因为利率下降得越多，市场的竞争就越激烈。” “总有一天，它会再次变得有竞争力。可用库存将开始枯竭，我们将再次看到价格上涨的压力。”
Re/Max Canada 于 11 月底发布的 2025 年住房展望预计今年平均房价将上涨 6%。
对于单户独立屋市场，价格预计每年上涨 7.0%，略高于 90 万加元。与此同时，公寓预计将同比上涨 3.5 加元，达到 605,993 加元。
多伦多 Realosophy Realty 总裁John Pasalis表示，到 2025 年寻找公寓的人可能会比寻求独立屋的人过得更好。这是因为未来几年进入市场的大部分住房竣工将是公寓房产，而独立屋的库存和需求预计仍将紧张。
2025年房地产市场将会有多繁忙？
进入传统上繁忙的春季，加拿大房地产市场的竞争程度可能取决于加拿大家庭的财务状况。
进入 2025 年，加拿大经济一直低迷，与美国的贸易争端带来的不确定性是该国经济前景（进而影响加拿大就业）在新一年受到打击的主要风险之一。
Re/Max 加拿大总裁Christopher Alexander 指出，如果裁员人数增加且加拿大失业率继续上升，这将限制房地产活动的任何潜在反弹。
虽然他预计经济活动的步伐将比 2024 年强劲，但他警告说，由于加拿大人继续面临负担能力的挑战，因此不要期望出现像 COVID-19 大流行初期那样的激增。
尽管加拿大央行最近降息，但预计加拿大很大一部分抵押贷款利率将在 2025 年恢复更高的利率。John Pasalis表示，虽然他预计不会出现任何大范围的“贱卖”房屋，因为大多数家庭都在适应由于成本上升而感到不适，加拿大人支付的抵押贷款越多，他们在其他地方的支出就越少，这可能反过来拖累经济增长。
Re/Max 加拿大总裁Christopher Alexander 说：“加拿大人已经习惯了市场繁荣或市场停滞和/或低迷；而且，我也不知道是否会这样。在接下来的一段时间内，可能只是一个非常无聊、平淡的市场。”
现在，很多地产业内人士都预计新的抵押贷款规则和负担能力条件的适度改善将带来繁忙的春天。进入 2024 年底，很多地产经纪注意到，客户的电话逐渐多了起来，他们希望利用更容易获得的抵押贷款，目前的情况比近年来看起来更加乐观。
